A empresa entrou na indústria automobilística, devido à sua actividade de fabrico de bicicletas. Em 1889, Armand Peugeot criado o primeiro carro da empresa, que foi executado por um motor a vapor. Após a reunião Gottlieb Daimler, a empresa substituiu o motor a vapor com um motor movido a gás de combustão interna.
O Peugeot leão "logo" baseou-se no pavilhão da Région Franche-Comté, desenhado por um joalheiro Justin Blazer em 1847. Mais cedo, o logótipo foi usado em aparelhos da companhia de cozinha, para denotar a qualidade assinatura do seu aço, e foi introduzido em carros somente após Armand conseguiu convencer a sua família, que os carros poderia ser um negócio rentável.
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